TWI722554B - 證券型代幣協議系統及其代幣化方法 - Google Patents

Abstract

一種證券型代幣協議系統及其代幣化方法，可藉由一證券型代幣協議(Security Token Protocol)系統進行操作，該系統包括一財產登記交易所(Asset Registry Exchange,ARE)、一財產登記單元、一財產管理者(Asset Mnager)單元、以及一代幣平台(Platform)所構成。藉此，能令許多有形財產可以透過本系統進行買賣，在此系統中的財產都可透過證券型代幣協議(Security Token Protocol)達成商務流程的自動化，既安全又公開，過程中間完全無需另外的重複審核與校對過程，可以省下中間人的費用，只要通過證券型代幣協議程序，有形財產就可以直接上架代幣平台(Platform)進行買賣，當通過演算法之共識後就可直接進行財產代幣化(Tokenize)流程，方便又省錢。

Description

證券型代幣協議系統及其代幣化方法

本發明係有關於一種證券型代幣協議系統及其代幣化方法，尤指涉及一種透過證券型代幣協議(Security Token Protocol)達成商務流程的自動化，特別係指可將有形財產直接上架代幣平台進行買賣，在通過演算法之共識後後即可直接進行財產代幣化者。

比特幣是世界上第一個基於區塊鏈底層技術的加密貨幣系統。由於提供了非中心化之分散式帳本、並結合加密傳輸與全網驗證技術，區塊鏈可以解決傳統集中式金融體系之交易弊端及結算繁瑣耗時等問題。儘管區塊鏈技術最為廣泛地使用於加密貨幣執行，數位企業家已經開始探索使用基於比特幣之加密貨幣安全系統與可儲存在區塊鏈上之資料來實現新的系統。如果區塊鏈可用於不限於加密貨幣領域之自動化任務執行與過程，將是非常有利的。此解決方案將能夠利用區塊鏈之優點(例如永久的、防篡改的事件記錄、全網共識機制等)，同時在其應用中更加通用。

當前研究之領域是使用區塊鏈來實行智能合約，此為旨在自動執行機器可讀合約或協定條款之電腦程序。與以自然語言編寫之傳統合約不同，智能合約是機器可執行之程序，其包括可處理輸入以產生結果之規則，再根據這些結果來執行動作。

與區塊鏈相關聯之另一個領域是使用令牌(或加密化代幣 (Token))通過區塊鏈來表示與傳送現實世界或虛擬實體。表示一潛在敏感或秘密的項目，其不具有可辨別意義或價值，因此，該令牌用於允許從區塊鏈上引用資源的標識符。

為解決習用之種種缺失，本案之發明人特潛心研究，開發出一種證券型代幣協議系統及其代幣化方法，以有效改善習用之缺點。

本發明之主要目的係在於，克服習知技藝所遭遇之上述問題並提供一種能令許多有形財產可以透過本系統進行買賣，在此系統中的財產都可透過證券型代幣協議達成買賣各環節的自動化，既安全又公開，過程中間完全無需另外的重複審核與校對過程，可以省下中間人的費用，只要通過證券型代幣協議程序，有形財產就可以直接上架代幣平台進行買賣，當通過演算法之共識後後就可直接進行財產代幣化流程，方便又省錢之證券型代幣協議系統及其代幣化方法。

為達以上之目的，本發明係一種證券型代幣協議系統，係包括：一財產登記交易所(Asset Registry Exchange,ARE)，係執行財產擁有人(Asset Owner)至少一筆實質財產資料的登記交易作業；一財產登記單元，其連接該財產登記交易所與各國政府部門，當該財產擁有人欲將該至少一筆實質財產資料登記註冊在該財產登記交易所時，先進入該至少一筆實質財產資料最初登記之政府部門，以一財產登記合約(Asset Registry Contract)進行政府審核，得到該政府部門之確認後將該至少一筆實質財產資料傳送至該財產登記交易所進行登記交易作業；一財產管理者(Asset Manager)單元，其連 接該財產登記交易所，係接收該財產擁有人之財產代幣化發行之請求，通過該財產登記交易所查詢該財產擁有人之至少一筆實質財產資料登記的法律狀態是否具備真實性(Prove of asset)，並在具備真實性時發出一使用區塊鏈(Blockchain)服務請求；以及一代幣平台(Platform)，其連接該財產登記交易所與該財產管理者單元，係接收該使用區塊鏈服務請求，通過該財產登記交易所查詢該財產擁有人之至少一筆實質財產資料登記的法律狀態是否具備真實性，並在具備真實性時啟動區塊鏈即服務項目(BaaS Project)，通過一證券型代幣協議程序進行財產代幣化(Tokenize)，其中：該代幣平台包括一處理單元，作為該代幣平台運作該證券型代幣協議程序時之處理與控制；一註冊單元，係提供數個不同投資人一註冊合約(Registry Contract)，作為會員註冊時輸入相關資料且經認證成為合格投資人，並可儲存與至少一合格投資人相關聯的錢包地址(AssetBook address)至一白名單(Whitelist)分散式帳本中，再產生一私鑰並依據該相關資料將該私鑰傳送至該合格投資人之電子裝置上；一錢包單元，係提供該合格投資人一固定財產合約(AssetBook Contracts)，作為在平台區塊鏈網路中登記該合格投資人每一筆交易資料，同時提供一多重簽章合約(Multisig Contract)並儲存至一多重簽章分散式帳本中，作為該合格投資人私鑰遺失或被盜時，以一安全且公開之方式執行恢復私鑰權限；一產品經理單元，係在投資產品上架時自動部署一產品經理合約(Product Manager Contract)，係用以管理一募資單元、一代幣控制單元、一收益經理單元、一分散式自治組織單元及一交易單元所生成之智能合約群(smart contracts)；其中該募資單元係產生一募資合約(Crowd Funding Contract)，募集有意願認購投資產品之合格投資人，欲認購投資產品之合格 投資人於一期限前，將每人應繳款之投資金額匯入專戶完成募資，以確定認購的合格投資人名單，並將認購的合格投資人之錢包地址加以儲存並分別傳送至該代幣控制單元與該收益經理單元，該代幣控制單元會基於一代幣控制器/HCAT721合約(TokenController/HCAT721 Contract)產生與該投資產品相對應的代幣量，並將生成之代幣量傳送至每個認購的合格投資人之錢包地址，認購的合格投資人經由其電子裝置即可見到所購買的代幣量。而此投資產品之收益將透過該收益經理單元進行分配，該收益經理單元係產生一收益經理合約(Income Manager Contract)，其可依照認購的合格投資人之持有時間、持有數量等資訊經計算後執行分配。再以該分散式自治組織單元產生一分散式自治組織合約(DAO Contracts)，提供認購的合格投資人的權益服務。最後執行二級市場受委託買賣之市場交易，利用該交易單元所產生一交易媒合/結算合約(TxMatch/Settlement Contract)實施對應的交易，另外本案投資人可以有一億人以上。

於本發明上述實施例中，該財產登記交易所的登記交易作業係針對該至少一筆實質財產資料是否存有發行、出售、競標、借貸、募資、及轉讓等前述狀態以確認其財產相關資訊的真實性。

於本發明上述實施例中，該財產管理者單元係為投資經理人裝置、投資諮詢者裝置、分析師裝置或財務顧問裝置。

於本發明上述實施例中，該註冊單元係通過該註冊合約進行分層控管，將合格投資人之錢包地址儲存至該白名單分散式帳本中。

於本發明上述實施例中，該多重簽章係可在該合格投資人之電子裝置遺失或被盜時，透過該多重簽章合約所儲存之個別使用者預先約定之 多重簽章可以安全且公開之方式將其私鑰恢復權限。

於本發明上述實施例中，該代幣平台更包括一法規單元，係產生一法規遵循合約(Legal Compliances Contract)，以法規遵循的層級建立符合各國法規的法規遵循機制。

1:財產登記交易所

2:財產登記單元

3:財產管理者單元

4:代幣平台

40:處理單元

41:註冊單元

411:白名單分散式帳本

42:法規單元

43:錢包單元

431:多重簽章分散式帳本

44:產品經理單元

45:募資單元

46:代幣控制單元

47:收益經理單元

48:分散式自治組織單元

49:交易單元

5:財產擁有人

51:實質財產資料

6:政府部門

7:投資人

第1圖，係本發明之證券型代幣系統架構示意圖。

請參閱『第1圖』所示，係本發明之證券型代幣系統架構示意圖。如圖所示：本發明係一種證券型代幣協議系統及其代幣化方法，可藉由一證券型代幣協議(Security Token Protocol)系統進行操作，該系統包括一財產登記交易所(Asset Registry Exchange,ARE)1、一財產登記單元2、一財產管理者(Asset Manager)單元3、以及一代幣平台(Platform)4所構成。

上述所提之財產登記交易所1係執行財產擁有人(Asset Owner)5至少一筆實質財產資料51的登記交易作業。

該財產登記單元2連接該財產登記交易所1與各國政府部門6，當該財產擁有人5欲將該至少一筆實質財產資料51登記註冊在該財產登記交易所1時，先進入該至少一筆實質財產資料51最初登記之政府部門6，以一財產登記合約(Asset Registry Contract)進行政府審核，得到該政府部門6之確認後將該至少一筆實質財產資料51傳送至該財產登記交易所1進行登記交易作業。

該財產管理者單元3可為投資經理人(Fund Manager)裝置、投資諮詢者裝置、分析師裝置或財務顧問裝置。該財產管理者單元3係連接該財產登記交易所1，係接收該財產擁有人5之財產代幣化發行之請求，通過該財產登記交易所1查詢該財產擁有人5之至少一筆實質財產資料51登記的法律狀態是否具備真實性(Prove of asset)，並在具備真實性時發出一使用區塊鏈(Blockchain)服務請求。

該代幣平台4連接該財產登記交易所1與該財產管理者單元3，係接收該使用區塊鏈服務請求，通過該財產登記交易所1查詢該財產擁有人5之至少一筆實質財產資料51登記的法律狀態是否具備真實性，並在具備真實性時啟動區塊鏈即服務項目(BaaS Project)，通過一證券型代幣協議程序進行財產代幣化(Tokenize)；其中，該代幣平台4包括：一處理單元40，作為該代幣平台4運作該證券型代幣協議程序時之處理與控制；一註冊單元41，係提供數個不同投資人7一註冊合約(Registry Contract)，作為會員註冊時輸入相關資料且經認證成為合格投資人7，並可儲存與至少一合格投資人7相關聯的錢包地址(AssetBook address)至一白名單(Whitelist)分散式帳本411中，再產生一私鑰並依據該相關資料將該私鑰傳送至該合格投資人7之電子裝置上；一法規單元42，係產生一法規遵循合約(Legal Compliances Contract)，以法規遵循的層級建立符合各國法規的法規遵循機制；一錢包單元43，係提供該合格投資人7一固定財產合約(AssetBook Contracts)，作為在平台區塊鏈網路中登記該合格投資人7每一筆交易資料，同時提供一多重簽章合約(Multisig Contract)並儲存至一多重簽章分散式帳本431中，作為該合格投資人7私鑰遺失或被盜時，執行安全 又公開恢復私鑰權限之方式；一產品經理單元44，係在投資產品上架時自動部署一產品經理合約(Product Manager Contract)，係用以管理一募資單元45、一代幣控制單元46、一收益經理單元47、一分散式自治組織單元48及一交易單元49所生成之智能合約群(smart contracts)。其中，該募資單元45係產生一募資合約(Crowd Funding Contract)，募集有意願認購投資產品之合格投資人7，欲認購投資產品之合格投資人7於一期限前，將每人應繳款之投資金額匯入專戶完成募資，以確定認購的合格投資人名單，並將認購的合格投資人7之錢包地址加以儲存並分別傳送至該代幣控制單元46與該收益經理單元47，該代幣控制單元46會基於一代幣控制器/HCAT721合約(TokenController/HCAT721 Contract)產生與該投資產品相對應的代幣量，並將生成之代幣量傳送至每個認購的合格投資人7之錢包地址，認購的合格投資人7經由其電子裝置即可見到所購買的代幣量，而此投資產品之收益將透過該收益經理單元47進行分配，該收益經理單元47係產生一收益經理合約(Income Manager Contract)，其可依照認購的合格投資人7之持有時間、持有數量等資訊經計算後執行分配，並以該分散式自治組織單元48產生一分散式自治組織合約(DAO Contracts)，提供認購的合格投資人7的權益服務，最後執行二級市場受委託買賣之市場交易，利用該交易單元49所產生一交易媒合/結算合約(TxMatch/Settlement Contract)實施對應的交易。如是，藉由上述揭露之結構構成一全新之證券型代幣協議系統。

當運用時，現實世界之財產在對應的政府部門都有做對應的登記，本發明利用一個財產登記交易所1的區塊鏈，把政府部門6的資訊擷取至財產登記交易所1鏈上做登記，未來這些財產擁有人5要發行財產之時， 僅需至財產登記交易所1做查詢，而查詢的內容包括針對該些財產擁有人5至少一筆實質財產資料51是否存有發行、出售、競標、借貸、募資、及轉讓等狀態，即可以確認其財產相關資訊的真實性，非常方便。因為在區塊鏈上要阻斷交易很方便，但在現實世界是相對不容易的，風險較高。本發明透過財產登記交易所1區塊鏈達成方便做查詢之功能，當實質財產要代幣化時，財產擁有人5委託財產管理者單元3(例如：投資經理人)以及代幣平台4至財產登記交易所1查詢至少一筆實質財產資料51登記的法律狀態是否具備真實性，若具備即進行證券型代幣協議程序進行財產代幣化。

數個不同投資人7進入代幣平台4之註冊單元41進行會員註冊成合格投資人之後，會通過鏈上的註冊合約進行分層控管，將合格投資人7之錢包地址儲存至該白名單分散式帳本中。本系統會生成一私鑰給合格的投資人7，該私鑰就存放在其電子裝置上，本系統並不管理這個私鑰，藉此達成非中心化之管理，故本平台將不會發生加密幣交易所被攻破時，財產大量被盜之風險。對該些合格的投資人7將通過錢包單元43對每人發給一固定財產合約(錢包地址)，類似銀行帳本，未來該些合格的投資人7的每一筆交易都會登記在該固定財產合約上。而此固定財產合約上還附帶一多重簽章之智能合約，用以在投資人7的電子裝置遺失或被盜等事故時，透過多重簽章分散式帳本431所儲存之個別使用者預先約定之多重簽章可以公開又安全的將其私鑰恢復權限。

在發起一個財產的代幣化之前，開始時系統有展示(demo)過，後面投資產品上架時會經由產品經理單元44自動部署一產品經理合約，藉此管理募資單元45、代幣控制單元46、收益經理單元47、分散式自治 組織單元48及交易單元49這整組的智能合約群。一開始是募資單元45產生募資合約的工作，募集有意願認購投資產品之合格投資人7，令欲認購投資產品之合格投資人7於一結束期限前，將每人應繳款之投資金額匯入專戶完成募資，以確定認購的合格投資人7名單，並將其錢包地址加以儲存。若募資單元45已經達標加上募資期限已屆就自動判定關閉，關閉之後就將認購的合格投資人7之錢包地址傳送至代幣控制單元46，其基於代幣控制器/HCAT721合約產生與該投資產品相對應的代幣量。假設這個合格投資產品有100個代幣價值，其就產生100個代幣並匯入至每個認購的合格投資人7之固定財產合約中，認購的合格投資人7經由其電子裝置即可見到所購買的代幣量入帳，而此投資產品之收益將透過收益經理單元47進行分配，前述募資單元45亦將認購的合格投資人7之錢包地址傳送至收益經理單元45，其通過收益經理合約依照認購的合格投資人7之錢包地址執行分配，且認購的合格投資人7的權益服務可透過分散式自治組織單元48以分散式自治組織合約進行表達，例如投票、評論及答覆等方式，然後二級市場透過交易單元49以交易媒合/結算合約去執行對應的交易。所以上述整個就是完整的實質財產代幣化的交易平台。

本發明透過財產登記交易所鏈來登記所有世界上真實財產存在的真實性及其狀態。例如是否有設定給使用機構/平台、或在其他地方發行過之類的一個法律狀態的登記。傳統上所有真正實質的財產在每一個政府的對應部門都有對應的登記，例如土地在地政事務所、車輛在監理站等。本系統建立出的區塊鏈，可以讓很多個包括證券型代幣發行(Security Token Offering,STO)之機構或是非STO機構，如汽車出租業等這些業者都可以有一 個地方可做查詢，以確定財產相關資訊的真實性。本發明透過使用區塊鏈的好處把真實財產的法律狀態確認下來，透過財產登記單元把實質財產的文件及其重要的資料放在公鏈上，然後透過公鏈能讓更多人監督之效果以防止詐騙的發生，並在認證實質財產是存在的前提下，讓此實質財產可以在區塊鏈上進行交易。當代幣化的動作後，為了讓本系統更有公信力，一段時間內將開始把私有鏈的分散式帳本資料轉移到公有鏈上，透過區塊鏈的方式可以取得實質財產的存在狀態。因此，使用本發明所提證券型代幣協議系統及其代幣化方法的好處包括：

1.可以將商務流程中許多重複核對、驗證之部分自動化(自動信任平台私有鏈上資訊)，可以省下中間人的費用。

2.能令很多有形財產可以透過本系統進行買賣，在此系統中的財產都可透過證券型代幣協議(Security Token Protocol)達成商務流程的自動化，安全、公開又省錢。

3.通過證券型代幣協議程序，有形財產可以直接上架代幣平台直接買賣，不用自己創造一個平台，通過本系統演算法共識後就可直接進行財產代幣化流程。

綜上所述，本發明係一種證券型代幣協議系統及其代幣化方法，可有效改善習用之種種缺點，能令許多有形財產可以透過本系統進行買賣，並透過證券型代幣協議(Security Token Protocol)達成商務流程的自動化，既安全又公開，以將商務流程中許多重複核對、驗證之部分自動化(自動信任平台私有鏈上資訊)，可以省下中間人的費用，只要通過證券型代幣協議程序，有形財產就可以直接上架代幣平台直接買賣，當通過演算法之共識後就可直接進 行財產代幣化流程，方便又省錢，進而使本發明之產生能更進步、更實用、更符合使用者之所須，確已符合發明專利申請之要件，爰依法提出專利申請。

惟以上所述者，僅為本發明之較佳實施例而已，當不能以此限定本發明實施之範圍；故，凡依本發明申請專利範圍及發明說明書內容所作之簡單的等效變化與修飾，皆應仍屬本發明專利涵蓋之範圍內。

1:財產登記交易所

2:財產登記單元

3:財產管理者單元

4:代幣平台

40:處理單元

41:註冊單元

411:白名單分散式帳本

42:法規單元

43:錢包單元

431:多重簽章分散式帳本

44:產品經理單元

45:募資單元

46:代幣控制單元

47:收益經理單元

48:分散式自治組織單元

49:交易單元

5:財產擁有人

51:實質財產資料

6:政府部門

7:投資人

Claims (6)

1. 一種證券型代幣協議(Security Token Protocol)系統，係包括：一財產登記交易所(Asset Registry Exchange,ARE)，係執行財產擁有人(Asset Owner)至少一筆實質財產資料的登記交易作業；一財產登記單元，其連接該財產登記交易所與各國政府部門，當該財產擁有人欲將該至少一筆實質財產資料登記註冊在該財產登記交易所時，先進入該至少一筆實質財產資料最初登記之政府部門，以一財產登記合約(Asset Registry Contract)進行政府審核，得到該政府部門之確認後將該至少一筆實質財產資料傳送至該財產登記交易所進行登記交易作業；一財產管理者(Asset Manager)單元，其連接該財產登記交易所，係接收該財產擁有人之財產代幣化發行之請求，通過該財產登記交易所查詢該財產擁有人之至少一筆實質財產資料登記的法律狀態是否具備真實性(Prove of asset)，並在具備真實性時發出一使用區塊鏈(Blockchain)服務請求；以及一代幣平台(Platform)，其連接該財產登記交易所與該財產管理者單元，係接收該使用區塊鏈服務請求，通過該財產登記交易所查詢該財產擁有人之至少一筆實質財產資料登記的法律狀態是否具備真實性，並在具備真實性時啟動區塊鏈即服務項目(BaaS Project)，通過一證券型代幣協議程序進行財產代幣化(Tokenize)，其中：該代幣平台包括一處理單元，作為該代幣平台運作該證券型代 幣協議程序時之處理與控制；一註冊單元，係提供數個不同投資人一註冊合約(Registry Contract)，作為會員註冊時輸入相關資料，並可儲存與至少一合格投資人相關聯的錢包地址(AssetBook address)至一白名單(Whitelist)分散式帳本中，再產生一私鑰並依據該相關資料將該私鑰傳送至該合格投資人之電子裝置上；一錢包單元，係提供該合格投資人一固定財產合約(AssetBook Contracts)，作為在平台區塊鏈網路中登記該合格投資人每一筆交易資料，同時提供一多重簽章合約(Multisig Contract)並儲存至一多重簽章分散式帳本中，作為該合格投資人私鑰遺失或被盜時，以一安全且公開之方式執行恢復私鑰權限，其中在該合格投資人之電子裝置遺失或被盜時，可透過該多重簽章合約所儲存之個別使用者預先約定之多重簽章可以安全且公開之方式將其私鑰恢復權限；一產品經理單元，係在投資產品上架時自動部署一產品經理合約(Product Manager Contract)，係用以管理一募資單元、一代幣控制單元、一收益經理單元、一分散式自治組織單元及一交易單元所生成之智能合約群(smart contracts)；其中該募資單元係產生一募資合約(Crowd Funding Contract)，募集有意願認購投資產品之合格投資人，欲認購投資產品之合格投資人於一期限前，將每人應繳款之投資金額匯入專戶完成募資，以確定認購的合格投資人名單，並將認購的合格投資人之錢包地址加以儲存並分別傳送至該代幣控制單元與該收益經理單元，該代幣控制單元會基於一代幣控制器/HCAT721合約(TokenController/HCAT721 Contract)產生與該投資產品相對應的代幣量，並將生成之代幣量傳送至 每個認購的合格投資人之錢包地址，認購的合格投資人經由其電子裝置即可見到所購買的代幣量，而此投資產品之收益將透過該收益經理單元進行分配，該收益經理單元係產生一收益經理合約(Income Manager Contract)，其可依照認購的合格投資人之持有時間與持有數量之資訊經計算後執行分配，並以該分散式自治組織單元產生一分散式自治組織合約(DAO Contracts)，提供認購的合格投資人的權益服務，最後執行二級市場受委託買賣之市場交易，利用該交易單元所產生一交易媒合/結算合約(TxMatch/Settlement Contract)實施對應的交易。
2. 依申請專利範圍第1項所述之證券型代幣協議系統，其中，該財產登記交易所的登記交易作業係針對該至少一筆實質財產資料是否存有發行、出售、競標、借貸、募資、及轉讓之狀態以確認其財產相關資訊的真實性。
3. 依申請專利範圍第1項所述之證券型代幣協議系統，其中，該財產管理者單元係為投資經理人裝置、投資諮詢者裝置、分析師裝置或財務顧問裝置。
4. 依申請專利範圍第1項所述之證券型代幣協議系統，其中，該註冊單元係通過該註冊合約進行分層控管，將合格投資人之錢包地址儲存至該白名單分散式帳本中。
5. 依申請專利範圍第1項所述之證券型代幣協議系統，其中，該代幣平台更包括一法規單元，係產生一法規遵循合約(Legal Compliances Contract)，以法規遵循的層級建立符合各國法規的法規遵循機制。
6. 依申請專利範圍第1項所述之證券型代幣協議系統，其中，該投資人可以有一億人以上。

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