JP2014102809A - 金融商品の電子取引のための管理システム - Google Patents

Abstract

【課題】金融商品の電子取引のための管理システムであって、マネージャによって生成される取引注文の分析および調節の自動化およびユーザの口座上でそれぞれの取引処理を遂行するためのユーザモジュールへのそれらの反映の自動化を可能にするシステムを提供する。
【解決手段】取引注文を処理して伝達する／受け取る手段および取引処理を遂行する手段を含有する、相互関係のあるマネージャモジュール２およびユーザモジュール３を含むハードウェアおよびソフトウェア複合体１である。システムのハードウェアおよびソフトウェア複合体は、加えて、マネージャモジュールおよびユーザモジュールに接続され、マネージャモジュールによって生成される取引注文を受け取って、分析し、調節し、取引注文を生成し、かつ、それらをユーザの口座上でそれぞれの取引処理のためにユーザモジュールに反映させる機会を提供する、取引注文の生成および分析のモジュール４を含む。
【選択図】図１

Description

本発明は非現金金融業務のシステム、特に金融商品の電子取引のための管理システムに関する。

金融業務管理において用いられる種々のシステムが知られている。特に、投資環境における従来の信用および金融管理システム、それが、投資資金を処理して管理するための中心デバイス、金融（信用）負債を発行するためのデバイス、金融（信用）負債を受け入れるためのデバイス、金融（信用）負債資金管理を処理して管理するためのデバイスおよび支払い指図を発行するためのデバイスを含有する（特許文献１）。このシステムは、このシステムを用いて信用状を受け取って、金融機関内に利用可能な資金を預金するように設計されており、かつ、決められた日付までに投資の収益の投資リスクを減少させることの代価で所得を受け取ることの保証を与える。上述したシステムは、狭い適用分野を有してかつ金融商品の電子取引に適用されることができない。

また、公知のリスクメトリクス（ＲｉｓｋＭｅｔｒｉｃｓ）システムが、データ入力のためのデバイス、一定の資産に関する、特に、金融商品に関する、および金融商品の他の必須の特徴に関する、これらの商品による処理に関するデータ、リスク係数の値に関する背景データを受け取るためのデバイス、中間データ記憶および処理のデバイスおよび手段、同じくデータ出力のデバイスを含有する。

リスクメトリクスシステムは、以下の方法で動作する。投資ポートフォリオ内にある、金融商品の構成および数量に関する情報、全ての金融商品の仕様（主要パラメータ−支払期日、所得支払いの日付および取引高、支払通貨その他）がデータ入力デバイス経由で入力される。そしてその後、この投資ポートフォリオの構造、同じく投資家に支払われる金額の表が作られる。形成されたデータは、データ記憶モジュールに送信される。記憶モジュールでは、データが金融商品およびリスク係数の背景値に対する価格に関する背景および現在情報によって完成される。次に、リスク係数の各々に対する平均二乗偏差（変動率）の現在価値およびさまざまなリスク係数間の相関の値の見積りが、統計値の見積りのモジュール内になされる。得られたデータは、シナリオ見積りのモジュールに送信されてデータ記憶モジュールに戻される。見積りモジュールでは、リスク係数挙動シナリオ見積りが格付統計値に基づいて実施される。見積りの結果が完全分析のモジュールに送信され、ここで、このポートフォリオに対してありえるキャッシュフローの見積りがなされる。格付データが完全リスク見積りのモジュールに入力され、ここで、考慮中の投資ポートフォリオに対して累計リスク分析見積りがなされる。評価リスクが、意思決定モジュールに伝達され、ここで他の投資ポートフォリオによるリスクデータの比較または潜在的リスクの限界値（閾値）に関するデータの比較に基づいて、ユーザが、市場で処理を遂行する決定をする。このシステムは、取引リスクを引き下げる課題を解決する。しかしながら、このシステムがユーザによる市場処理に関する意思決定を提案するので、それは広範囲に適用されることができず、必ずしも効率的でない。例えば、金融商品の電子取引は２４時間実行され、したがって、ユーザは特定の時間に独立に決定をする機会を必ずしも持たない。さらに、潜在的リスクに関する情報の入手可能性の下でさえ、ユーザはミスをする可能性があり、従って損失の金融リスクを負う。

集中化された為替のためのシステム、方法およびソフトウェアが知られている。このシステムは集中処理サーバ上で動作し、およびそこで、一般銀行、ディーラおよび個々のトレーダが集中化された為替市場で活動し、それとともに：
集中処理サーバが、取引注文を受け取って、取引処理を自動的に選択して促進し、取引詳細を記録して保存し、取引処理の実績についての報告を配布し、プロバイダから情報を受け取って、かつ取引注文および商業情報を異なる情報プロバイダに送信する；
コンピューターソフトウェアが、集中処理サーバにインタラクティブに接続され、取引処理の効果に関して集中処理サーバから情報を受け取って表示する可能性を全てのユーザに提供し、かつ、集中処理サーバから受け取られる情報をユーザに提供する（特許文献２）。

ロシア特許第２１１１５３５号明細書、ＩＰＣ Ｇ０６ Ｆ１７／６０、 Ｇ０６Ｆ１９／００、１９９８年５月２０日発行 米国特許出願第２００５／０２８３４２２号明細書

本発明は、金融商品の電子取引のためのこの種の管理システムを作り出す鍵となる目的に基づき、それが、取引注文の生成および分析のモジュール（以下、−ＧＡＴＯモジュール）の導入に起因して、ＧＡＴＯモジュールでのそれらの処理を伴わずに取引注文の反映の下にあることができるのと同じ速度で、マネージャによって生成される取引注文の分析および調節の自動化およびユーザの口座上でそれぞれの取引処理を遂行するためのユーザモジュールへのそれらの反映の自動化を可能にする。

提案された本発明の別の結果は取引注文を阻止して、調節してかつ生成する可能性であり、それは、次に、ユーザの資金の潜在的損失のリスクを引き下げ、ユーザの利益を増大することを可能にする。また、ＧＡＴＯモジュールは、異なる供給源から受信される信号を分配してそれを別々のチャネル上でそれらの宛先に送信し、それによってそれらの上の負荷を減少させてかつ全システムの作業の速度を上げる。

さらに、ＧＡＴＯモジュールに入力されることができるアルゴリズムのベースを拡張して変更する可能性が、システムの適応性のあるかつ変動する特徴、同じく取引注文の効果があるかつ正確な調節および阻止を確実にする。

定められた目的は、以下のようにして達成される：取引注文を処理して伝達する／受け取る手段および取引処理を遂行する手段を含有する、相互関係のあるマネージャおよびユーザモジュールを含むハードウェアおよびソフトウェア複合体である、金融商品の電子取引のための提案された管理システム、ここで、本発明に従って、ハードウェアおよびソフトウェア複合体が加えて、マネージャモジュールおよびユーザモジュールに接続される、取引注文の生成および分析のモジュール（以下、−ＧＡＴＯモジュール）を含有し、かつ、マネージャモジュールによって生成される取引注文の受理、分析および調節ならびにユーザの口座上でそれぞれの取引処理を遂行するユーザモジュールへのそれらの潜在的反映を可能にするようにされる；それはさらに、受領構成要素、適用されたアルゴリズムのベースの動的拡張の機会をそれが提供するように設計される分析構成要素、調節構成要素、生成構成要素、反映構成要素ならびにマネージャ取引処理および取引注文に関する統計データ処理構成要素を含む。

さらに、マネージャモジュールの手段はマネージャの口座構成要素を含み、それは仮想的でかつ何の限界必要額も手数料も有さないことができる。

さらに、マネージャモジュールはマネージャのリストを生成するためにデータを伝達する手段を含む。

さらに、ユーザモジュールの手段はその取引注文がＧＡＴＯモジュール経由でユーザの口座に反映されることができる１つのマネージャまたはマネージャのリストを選択する構成要素を含む。

取引注文の生成および分析の追加的なモジュールの提案されたシステムへの導入が、ユーザの口座上で、マネージャによって生成される取引注文の効果と連結される、ユーザのリスクを引き下げる機会を提供する。

本出願内に用いられる用語および定義のリストが、下記で与えられる：

取引プラットフォームは、伝達、予め設定されたアルゴリズムの下の情報の形成および取引注文に従う取引処理の効果を確実にするハードウェアおよびソフトウェア複合体である。取引プラットフォームは、マネージャおよびユーザによって用いられる。

マネージャによって用いられる取引プラットフォームは、取引注文をＧＡＴＯモジュールに受け入れられる形態に反映させるために、マネージャに対してマネージャの口座上で取引処理の機会を提供する。マネージャによって用いられる取引プラットフォームが、取引信号をＧＡＴＯモジュールに送信する。

ユーザによって用いられる取引プラットフォームは、ＧＡＴＯモジュールによって反映されるユーザの口座上で取引注文を実施する機能を実行する。

取引プラットフォームは、取引中の口座−マネージャの口座またはユーザの口座に従いユーザインタフェースを変える。

取引注文は、開始された取引処理の種類および取引高に関する情報を含有する任意の形態のデータを備える。

取引処理は、金融市場上の金融商品または複数商品の購入または販売である。

取引処理の取引高は、取引処理中に購入されるかまたは販売される金融商品の取引高を決定する取引処理の数量指標である。取引処理の取引高は、取引処理に関与する資金を示す。

取引注文の生成は、取引処理に関する情報を示すことによる取引注文の作成である。

取引注文を処理することは、取引注文ならびに取引注文の更なる分析および反映を受け入れる複合動作である。

取引注文を受け取ることは、任意の形態でマネージャによって生成される取引注文を受け取る動作である。

取引注文を分析することは、取引注文の更なる潜在的反映に関する決定をする動作、および肯定的な決定の場合には−取引注文の特徴の潜在的変更である。

取引注文を反映させることは、取引注文を反映させる動作である。

複合体の金融商品の電子取引のための提案された管理システムの総合的な手順が与えられ、ここで：１−ハードウェアおよびソフトウェア複合体、２−マネージャモジュール、３−ユーザモジュール、４−取引注文の生成および分析のモジュールである。

ハードウェアおよびソフトウェア複合体１が、マネージャモジュール２、ユーザモジュール３および取引注文の生成および分析のモジュール４を含む。全てのモジュールは、相互に関係づけられる。

マネージャモジュール２：
１．取引注文を処理して伝達する／受け取る手段および取引処理を遂行する手段を含有する。
２．現実的または仮想的であることができて、限界必要額および手数料を有するかまたは有さないことができるマネージャの口座構成要素を含有する。
３．取引処理を遂行することによってマネージャに取引注文を生成する機会を提供する。それとともに、彼の口座上で金融商品の実際の購入または販売は、生じない。取引処理の取引高を決定する時、マネージャはロットを使用する。

ロットは、取引処理の取引高の定量的評価の単位を識別するのに用いられるシンボルである。取引処理の取引高を示す時、マネージャは予め設定された限界値の範囲内でロットのサイズを変更することができる（２ロット以上または１ロットの一部による取引処理の効果−を含む）。

ポイントは取引処理を遂行する時における金融商品の価格と対応する商業処理を遂行する間の商業証券の価格との間の差異を示すために用いられるシンボルである（対向：購入−販売の下で、販売−購入の下で）。ポイントの値は、正であるかまたは負であることができる。

取引注文を生成する間、マネージャがどんな要因に従ったかおよびどんな追加的な手段が取引処理を遂行するのに関与したかは重要でない（マネージャは、取引処理の取引高、それらのタイプその他を個人的に示し、取引処理の自動的および自動化された方法を使用するかまたはこれらの方法を組み合わせることができる）。
４．マネージャのリストを生成する情報をＧＡＴＯモジュールに伝達する。マネージャのリストは、複数の要因に基づいて作り出される一群のマネージャに対する一般用語である。マネージャのリストは、マネージャの任意の特性に基づいて生成される。マネージャのリストの生成（それらのグループ化）は、それらの取引注文内に含有される統計データ、同じくマネージャを特徴づける付加情報−複数の他の要因（彼の取引処理の背景、それらの周期性、その他）に基づく。

ユーザモジュール３：
１．取引注文を処理して伝達する／受け取る手段および取引処理を遂行する手段を含有する。
２．ユーザの口座を含む：

ユーザの口座は、取引プラットフォーム経由でその上でシステムの取引注文を遂行するのに用いられる。

ユーザの口座は、ユーザの資金を、それらが関与する取引処理を遂行するためにこれらの金融資金を用いることを可能にするように保つことを意味する。

システム取引注文の効果は、ＧＡＴＯモジュールによる取引注文の、または、ＧＡＴＯモジュールによって生成される取引注文の反映の下で受け取られる取引注文に従ってユーザの資金が関与する取引プラットフォームによる取引処理の自動的効果である。

３．このモジュールの手段を用いて、ユーザはマネージャのリストの選択（識別、使用）をする。この動作は、任意の形態でユーザによって実行され（取引プラットフォームを用いることの有無にかかわらずソフトまたはハードコピーで申込書、特殊フォームに記入することを含む）、その目的はマネージャのグループを識別することであり、その取引注文が取引プラットフォーム経由でＧＡＴＯモジュールによってユーザの口座に反映される。ユーザがマネージャのリストを選択する時、ＧＡＴＯモジュールがマネージャ、またはユーザによって選択されるマネージャのリストに含まれる一群のマネージャを自動的に決定し、その取引注文が、システムによって取引プラットフォーム経由でユーザの口座に反映される。ユーザは、特定のマネージャを示してかつＧＡＴＯモジュールから受け取られる取引注文の効果に関与するべきユーザの口座上の金額を識別することによって、特定のマネージャをそれらの取引注文だけを反映させるために選ぶようにマネージャのリストを選択することに類似した動作を実行することができる。

マネージャのグループを選択する間、ユーザは、取引プラットフォームによるシステム取引注文の影響下で取引処理を遂行する際に関与されるべき、ユーザの口座上の資金の金額を示す。

４．ユーザモジュールは、ＧＡＴＯモジュールにデータを伝達することができる。

ＧＡＴＯモジュールの機能４：
１．マネージャモジュールによって生成される取引注文を受け取り、予め設定されたアルゴリズムの下でそれらを更に分析し、かつ、必要であれば、それらを調節する。取引注文を調節する何の必要もない場合には、それはユーザモジュールに反映される。
２．ユーザの口座上で対応する取引処理を実施するために、ユーザモジュールに取引注文を反映させる。

それとともにＧＡＴＯモジュールが以下を含む：
受領構成要素；
適用されたアルゴリズムのベースの拡張の機会を提供するように設計されている、分析構成要素、
調節構成要素、
生成構成要素、
反映構成要素
取引処理およびマネージャ取引注文に関する統計データ処理構成要素。

調節構成要素は、以下を可能にするために作られる：
−取引注文を阻止する；
−取引注文を変える。

調節された取引注文は、反映構成要素経由でユーザモジュールに反映される。

取引注文は、また、生成構成要素を用いてＧＡＴＯモジュール内に（特別アルゴリズムの下で決定される場合に）生成され、かつ反映構成要素経由でユーザモジュールに反映されることができる。

ＧＡＴＯモジュールに含まれる分析、調節、生成および統計データ処理の構成要素は、統一ハードウェアおよびソフトウェア複合体に基づいて完全に相互に関係づけられて作られるか、または、ユーザモジュール、マネージャモジュールおよびＧＡＴＯモジュールから取引注文および他のデータを送受信する機能を備えた別々の１つまたは複数のモジュールであることができる。その上、ＧＡＴＯモジュールに含まれる分析、調節、生成および統計データ処理の構成要素は、ユーザモジュール、マネージャモジュールおよびＧＡＴＯモジュールから取引注文および他のデータを送受信するそれらの機能を保存する、ユーザモジュールおよびマネージャモジュールの一部であることができる。

金融商品の電子取引のための請求された管理システムは、種々のコンピューターシステムに基づいて実行されることができる。

概して、このシステムは人的要因を減少させ、リスクを引き下げてかつユーザの口座上でマネージャによって生成される取引注文を遂行する下で収益率を増大することによって、ユーザの資金の管理効率を向上する問題を解決することを可能にする。

１ ハードウェアおよびソフトウェア複合体
２ マネージャモジュール
３ ユーザモジュール
４ 取引注文の生成および分析のモジュール

Claims (4)

1. 取引注文を生成してかつ伝達するための手段を含有する少なくとも１つのマネージャモジュールならびに取引注文の手段および取引処理を遂行する手段を含有する、少なくとも１つのユーザモジュールを含むハードウェアおよびソフトウェア複合体である、金融商品の電子取引のための管理システムであって、それが、前記マネージャモジュールおよび前記ユーザモジュールが相互に関係づけられ、一方、前記ハードウェアおよびソフトウェア複合体が加えて、前記マネージャモジュールおよび前記ユーザモジュールと接続され、かつ前記マネージャモジュールによって生成される取引注文を受け取って、分析してかつ調節するように設計され、取引注文を生成し、ユーザの口座上で対応する取引処理を遂行するために、取引注文をユーザモジュールに反映させる機会を備えた、取引注文の生成および分析の少なくとも１つのモジュール（以下、−ＧＡＴＯモジュール）を含み；それが、受領構成要素、適用されたアルゴリズムのベースの動的拡張の機会を提供するように設計される分析構成要素、調節構成要素、生成構成要素、反映構成要素および前記取引処理およびマネージャ取引注文に関する統計データ処理構成要素を含有する事実によって特徴づけられるシステム。
2. 前記マネージャモジュールの前記手段が、仮想的でかつ何の限界必要額も手数料も有さないことができるマネージャの口座構成要素を含む、請求項１に記載のシステム。
3. 前記マネージャモジュールが、前記マネージャのリストを生成するためにデータを伝達する手段を含む、請求項１または２に記載のシステム。
4. 前記ユーザモジュールの前記手段が、１つのマネージャ、またはその取引注文が前記ＧＡＴＯモジュール経由で前記ユーザの口座に反映されることができるマネージャのリストを選択する構成要素を含む、請求項１〜３のいずれか一項に記載のシステム。