JP5260305B2 - 金融商品を取引する方法及びシステム - Google Patents
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Description
202 取引される次のトランシェサイズの決定
203 制約条件の評価
204 待機
205 完全に実行するまで市場でトランシェを発注し続ける
Claims (6)
- エンティティによって保有される金融商品におけるポジションのトランシェを取引する方法であって、
ポジション保持コンポーネントと、ポジション発注エンジンとを備えたデータ処理装置において、
前記ポジション保持コンポーネントによって、前記ポジションに関する情報を保持するステップと、
前記ポジション発注エンジンによって、前記ポジションに関する情報に基づいて、
(A)金融市場において取引される適切なトランシェサイズを決定するステップと、
(B)前記金融市場において取引するトランシェの取引サイズを決定するステップと、
(C)前記エンティティのポートフォリオに関連するリスクの絶対ドル価値で、前記取引サイズを具備するトランシェのサイズを実行することの効果を決定するステップと、
(D)前記トランシェを実行することによって、リスクの前記絶対ドル価値が同一のまま残るか、又は、減少されれば、実行のために前記金融市場に前記トランシェを出すステップと
を具備し、
前記取引サイズは、より小規模な前記ポジションのサイズ及び適切な前記トランシェのサイズであり、
いったんステップ(D)が実行されると、再度ステップ(B)が開始されることを特徴とする方法。 - 前記適切なトランシェサイズは、少なくとも部分的に、前記金融商品のトランシェが前記金融市場において実行することができる速度に基づき決定されることを特徴とする請求項1に記載の方法。
- データ処理装置上で実行された時に、エンティティによって保有される金融商品におけるポジションのトランシェを取引する方法を実行する命令を具備する、コンピュータ読み取り可能な記録媒体であって、
前記命令は、前記データ処理装置を、ポジション保持コンポーネント、ポジション発注エンジンとして機能させるものであり、
前記方法は、
前記ポジション保持コンポーネントによって、前記ポジションに関する情報を保持するステップと、
前記ポジション発注エンジンによって、前記ポジションに関する情報に基づいて、
(A)金融市場において取引される適切なトランシェサイズを決定するステップと、
(B)前記金融市場において取引するトランシェの取引サイズを決定するステップと、
(C)前記エンティティのポートフォリオに関連するリスクの絶対ドル価値で、前記取引サイズを具備するトランシェのサイズを実行することの効果を決定するステップと、
(D)前記トランシェを実行することによって、リスクの前記絶対ドル価値が同一のまま残るか、又は、減少されれば、実行のために前記金融市場に前記トランシェを出すステップと
を具備し、
前記取引サイズは、より小規模な前記ポジションのサイズ及び適切な前記トランシェのサイズであり、
いったんステップ(D)が実行されると、再度ステップ(B)が開始されることを特徴とするコンピュータ読み取り可能な記録媒体。 - 前記適切なトランシェサイズは、少なくとも部分的に、前記金融商品のトランシェが前記金融市場において実行することができる速度に基づき決定されることを特徴とする請求項3に記載のコンピュータ読み取り可能な記録媒体。
- エンティティによって保有される金融商品におけるポジションのトランシェを取引するシステムであって、前記システムは、
前記ポジションに関する情報を保持する、ポジション保持コンポーネントと、
前記ポジションに関する情報に基づいて、
(1)金融市場において取引される適切なトランシェサイズを決定し、
(2)前記金融市場において取引するトランシェの取引サイズを決定し、
(3)前記エンティティのポートフォリオに関連するリスクの絶対ドル価値で、前記取引サイズを具備するトランシェのサイズを実行することの効果を決定し、
(4)前記トランシェを実行することによって、リスクの前記絶対ドル価値が同一のまま残るか、又は、減少されれば、実行のために前記金融市場に前記トランシェを出す
ように構成されたポジション発注エンジンと
を具備するデータ処理装置を備え、
前記取引サイズは、より小規模な前記ポジションのサイズ及び適切な前記トランシェのサイズであり、
いったんステップ(D)が実行されると、再度ステップ(B)が開始されることを特徴とするシステム。 - 前記適切なトランシェサイズは、少なくとも部分的に、前記金融商品のトランシェが前記金融市場において実行することができる速度に基づき決定されることを特徴とする請求項5に記載のシステム。
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